P2P網(wǎng)絡(luò)借貸必須嚴守法律底線嗎

互聯(lián)網(wǎng)金融是金融創(chuàng)新的一種方式，脫離不了金融的本質(zhì)。同時，互聯(lián)網(wǎng)金融不同業(yè)態(tài)和模式具有其特有的風險，比如P2P等創(chuàng)新模式實際上是在打擦邊球，合法行為與非法吸收公眾存款、非法集資只有一線之隔，一些平臺在二者之間來回穿越，或者干脆觸犯法律。因此互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展必須規(guī)范在法律底線之內(nèi)。

近日，曾轟動一時的“東方創(chuàng)投案”結(jié)案，兩名負責人最終被判“非法吸收公眾存款罪”，成為司法機關(guān)對P2P“非法集資類”案件的首次裁定。

業(yè)界人士表示，在互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)向金融跨界過程中，由于風險的交叉性以及適用法律界限的模糊，特別是在P2P行業(yè)，許多從業(yè)者容易不自覺地越過法律底線這一雷池，從而給投資者和自身帶來損失。而互聯(lián)網(wǎng)金融要想在我國獲得規(guī)范發(fā)展，必須厘清互聯(lián)網(wǎng)金融的法律邊界。

“互聯(lián)網(wǎng)金融是金融創(chuàng)新的一種方式，脫離不了金融的本質(zhì)。”中央財經(jīng)大學法學院助理教授董新義對記者表示，因此傳統(tǒng)金融中的信用風險、流動性風險、市場風險在互聯(lián)網(wǎng)金融中同樣具備。但互聯(lián)網(wǎng)金融不同業(yè)態(tài)和模式又具有其特有的風險，比如P2P等創(chuàng)新模式實際上是在打擦邊球，合法行為與非法吸收公眾存款、非法集資只有一線之隔，一些平臺在二者之間來回穿越，或者干脆觸犯法律。對于互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)，不能因為存在很多風險就阻撓行業(yè)的發(fā)展，但是必須規(guī)范，在法律底線之內(nèi)，在風險可控的前提下，保證行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

今年以來，已有多家P2P平臺出現(xiàn)跑路或倒閉的事件。那么P2P網(wǎng)貸行業(yè)的法律底線在哪里?監(jiān)管部門曾多次表示，不能非法集資和不能非法吸收公眾存款是P2P不能碰觸的底線。董新義認為，非法集資從犯罪的條件來看，如果危害性很強，而且是欺詐，那么就可能構(gòu)成犯罪。因為我國的金融業(yè)實質(zhì)上是特許經(jīng)營，在正規(guī)金融體系中如果沒有相應(yīng)的經(jīng)營牌照，不能從事金融業(yè)。就P2P行業(yè)來看，如果違法行為達到一定程度，情節(jié)輕微的監(jiān)管部門會進行行政處罰，如果集資金額很大，款項回收不了且造成很大的社會影響，則按非法集資罪進行處罰，需要根據(jù)P2P平臺行為的嚴重程度、波及面、損失等進行綜合評判。

在一些西方國家，P2P平臺在性質(zhì)上只是信息中介，為資金供需雙方提供期限、收益等信息對接，既不以自身信用提供擔保，更不以自有資金參與借貸，法律關(guān)系較為清晰，因此在理論上不會遭遇擠兌或者提現(xiàn)困難等兌付風險。

但在我國，P2P行業(yè)剛剛起步，且處于無監(jiān)管、無門檻、無行業(yè)規(guī)范的“三無”地帶，一些平臺已經(jīng)脫離了信息對接的本質(zhì)屬性，或者以資金池進行信用互換，或者自身賬戶與客戶賬戶沒有分離，導(dǎo)致風險案件層出不窮。你我貸公司總裁嚴定貴就認為，近兩年不少P2P平臺跑路，主因就是平臺資金與客戶資金不分離，同時期限錯配也會導(dǎo)致平臺出現(xiàn)流動性風險。

中央民族大學法學院教授鄧建鵬表示，就網(wǎng)貸平臺而言，有的借款人難以歸還貸款時，網(wǎng)貸平臺往往會提供擔保，墊付利息給投資人，但是相關(guān)的法律合同未必完善，難以向借款人追償，這些法律風險都是互聯(lián)網(wǎng)金融所特有的。而目前我國還沒有專門針對互聯(lián)網(wǎng)金融的法律法規(guī)，相關(guān)的法律散布在150種法律、法規(guī)、政策、司法解釋中，這就給交易主體權(quán)利義務(wù)的界定和消費者權(quán)益保護帶來了難度。

董新義表示，離線的小貸風險本身就很大，何況放在互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境下。然而風險議價會加大小企業(yè)的融資成本，增加其債務(wù)負擔，如果小企業(yè)的經(jīng)營狀況因此而惡化，那么將不利于貸款回收。隨著這幾年P(guān)2P平臺、眾籌機構(gòu)集中上線，跑路事件也集中出現(xiàn)，讓投資者無所適從。在投資者風險意識仍不成熟，且缺乏專業(yè)的對借款人調(diào)查的能力和渠道的情況下，風險教育就顯得非常必要。

同時，互聯(lián)網(wǎng)金融法律風險的凸顯，也對我國現(xiàn)行的金融監(jiān)管體制和政策提出了挑戰(zhàn)。部分P2P平臺涉嫌非法集資，一些互聯(lián)網(wǎng)理財銷售中存在著欺詐行為，讓金融消費者在交易中處于劣勢和不利地位。因此，不少專家認為，互聯(lián)網(wǎng)金融作為新生事物，在發(fā)展中肯定會面臨很多風險，但不能因此而畏首畏尾，相應(yīng)的監(jiān)管應(yīng)當及時跟上，輔以行業(yè)自律，才能使這一行業(yè)在與實體經(jīng)濟特別是小微企業(yè)的互動發(fā)展中獲得成長。而監(jiān)管的重心應(yīng)當是消費者權(quán)益保護，建立起對網(wǎng)貸行業(yè)風險量化、監(jiān)測、預(yù)警、排查的機制。面對互聯(lián)網(wǎng)金融大潮中越來越多的金融工具和產(chǎn)品不斷衍生，投資者一定要樹立風險意識，繃緊風險控制這根弦。

上述就是小編對“P2P網(wǎng)絡(luò)借貸必須嚴守法律底線”問題進行的解答，互聯(lián)網(wǎng)金融作為新生事物，在發(fā)展中肯定會面臨很多風險，但不能因此而畏首畏尾，相應(yīng)的監(jiān)管應(yīng)當及時跟上。如果讀者需要法律方面的幫助，歡迎到律霸網(wǎng)進行法律咨詢。