一、依法設立且存續滿兩年

1、依法設立，是指公司按照法律規定向公司登記機關申請登記，并已取得《企業法人營業執照》。

(1)公司設立的主體、程序應當合法、合規。

公司由國有資產出資設立的，需提供相應的國有資產監督管理機構或國務院、地方政府授權的其他部門、機構關于國有股權設置的批復文件。外商投資企業須提供商務主管部門出具的設立批復文件?！豆痉ā沸薷?2006年1月1日)前設立的股份公司，須取得國務院授權部門或者省級人民政府的批準文件。

(2)公司股東的出資合法、合規，出資方式及比例應符合法律以及公司章程的規定。

股東以實物、知識產權、土地使用權等非貨幣財產出資的，應當評估作價，核實財產，明確權屬，辦理完畢財產權利轉移手續。以國有資產出資的，應遵守有關國有資產評估的規定。且公司注冊資本已經繳足，不存在出資不實情形。

2、存續滿兩年，是指股份公司應當存續兩個完整的會計年度。

有限責任公司按原賬面凈資產值折股整體變更為股份有限公司的，存續時間可以從有限責任公司成立之日起計算。整體變更不應改變歷史成本計價原則，不應根據資產評估結果進行賬務調整，應以改制基準日經審計的凈資產額為依據折合為股份有限公司股本。申報財務報表最近一期截止日不得早于改制基準日。

二、業務明確，合法存續，不存在違法情形

1、業務明確

公司應當能夠明確、具體地闡述其經營的業務、產品或服務、用途及其商業模式等信息。公司從事的業務，應當合法合規，符合國家產業政策以及環保、質量、安全等要求，如需主管部門審批，應取得相應的資質、許可或特許經營權等。

公司可以同時經營一種或多種業務，每種業務應具有相應的關鍵資源要素，而相關要素應當具備合法性。如公司自有資產、租賃資產、無形資產等，應當具備完善的權屬證明。

2、合法存續

公司應當不存在依據《公司法》第一百八十條規定解散的情形，也無法院依法受理重整、和解或者破產申請的情形。

三、公司治理機制健全，合法規范經營

1、公司治理機制健全

公司治理機制健全一般要求公司符合下列條件：

(1)依法建立“三會一層”，并按照《公司法》、《非上市公眾公司監督管理辦法》及《非上市公眾公司監管指引第3號—章程必備條款》等規定建立公司治理制度。

(2)“三會一層”按照公司治理制度進行規范運作。在報告期內的有限公司階段應遵守《公司法》的相關規定。

由于許多公司實際操作當中公司所有權與經營權無法分開，導致公司可能存在公司治理機制不健全，股東大會、董事會、監事會和高級管理層人員混亂，治理制度不完善或沒有有效運行等情形，導致股東權益無法保障，因此上述要求是為了避免前述情形的出現，以確保公司的獨立人格。申請掛牌時，公司董事會還應對報告期內公司治理機制執行情況進行討論、評估。

2、合法合規經營

合法合規經營要求公司及其控股股東、實際控制人、董事、監事、高級管理人員依法開展經營活動，經營行為合法、合規，不存在重大違法違規行為。具體要求如下：

(1)公司、公司控股股東及公司實際控制人最近24個月內無違反國家法律、行政法規、規章的行為，不存在以下情形：①涉嫌犯罪被司法機關立案偵查，尚未有明確結論意見的情形;②被處以刑事處罰;③因公司經營存在重大違法違規行為被處以行政處罰。

被處以行政處罰中，屬于重大違法違規情形的行為有：

A.被處以沒收違法所得、沒收非法財物以上行政處罰的行為，但處罰機關依法認定不屬于重大違法違規情形的除外;

B.被處以罰款的行為，除券商或律師事務所能合理說明或處罰機關認定該行為不屬于重大違法違規行為的以外，都視為重大違法違規情形。

(2)現任董事、監事和高級管理人員具備且遵守《公司法》規定的任職資格和義務，不應存在最近24個月內受到中國證監會行政處罰或者被采取證券市場禁入措施的情形。

3、公司報告期內不存在股東包括控股股東、實際控制人及其關聯方占用公司資金、資產或其他資源的情形。如有，應在申請掛牌前予以歸還或規范。

4、公司應設有獨立財務部門進行獨立的財務會計核算，相關會計政策能如實反映企業財務狀況、經營成果和現金流量。

四、公司股權明晰，股票發行和轉讓行為合法合規

1、公司股權明晰，權屬分明，真實確定，合法合規。

公司股東特別是控股股東、實際控制人及其關聯股東或實際支配的股東符合法律規定的資格條件，不存在法律法規、規章、規范性文件及任職單位規定不得擔任股東的情形;不存在股權代持情形，若曾經存在，應當披露相關情形并確保代持情形已經真實有效地解除，無權屬爭議或潛在糾紛，

2、公司、公司的控股子公司或納入合并報表的其他企業的股票發行和股權轉讓合法合規，依法履行了必要的內部決議、外部審批(如有)程序。

公司最近36個月內不存在未經法定機關核準，擅自公開或者變相公開發行過證券的行為，或者違法行為雖然發生在36個月前，但目前仍處于持續狀態等情形。